在科技创新引领未来的时代，人工智能（AI）正成为推动全球经济变革的重要动力。方舟投资管理公司专注于颠覆性创新领域，旗下多只交易所交易基金（ETF）为投资者提供了参与这一趋势的便捷途径。其中，两只以人工智能为核心布局的基金值得重点关注。
方舟创新ETF（ARKK）
方舟创新ETF是方舟投资旗下的旗舰基金，管理资产规模超过82亿美元。该基金投资范围广泛，除人工智能外，还覆盖生物技术、自动化、清洁能源和金融科技等多个高增长行业。
投资组合特点
目前，该基金持有38只股票，采用主动管理策略，由投资团队定期调整持仓。其前五大持仓占比达39.5%，集中度较高：
- 特斯拉（9.75%）：不仅是电动汽车领军企业，更被视作重要的人工智能标的，因其全自动驾驶软件开发及机器人技术布局
- Coinbase（9.75%）：全球领先加密货币交易平台，受益于数字货币市场复苏
- Roku（7.52%）：流媒体平台巨头，深耕智能视听领域
- UiPath（6.77%）：机器人流程自动化软件开发商，人工智能应用先锋
- CRISPR Therapeutics（5.78%）：基因编辑技术公司，代表生物科技前沿
此外，基金还持有Palantir Technologies和Meta Platforms等其他人工智能相关股票。
绩效与风险考量
尽管该基金较2021年初的历史高点仍有回落，但自2014年成立以来实现了11.7%的年化回报率，与同期标普500指数表现基本持平。需注意的是，由于集中投资高成长科技股，其波动性可能高于大盘，适合能承受短期波动的长期投资者。
方舟自动技术与机器人ETF（ARKQ）
这只基金规模相对较小，管理资产约9.14亿美元，专注于自动驾驶、3D打印、绿色能源、太空探索和机器人技术等前沿领域。这些行业多与人工智能技术密切相关，使该基金成为参与AI发展的有效工具。
核心持仓分析
基金持有36只股票，前五大持仓占比42.9%，集中度较高：
- 特斯拉（10.38%）：自动驾驶技术领导者
- Kratos Defense and Security（9.57%）：开发商业和军事应用的无人系统和空间通信技术
- Teradyne（8.21%）：为半导体和电子制造商提供自动化测试设备
- UiPath（7.53%）：机器人流程自动化领域的佼佼者
- Trimble（7.27%）：专注于定位技术和软硬件解决方案
基金还包含英伟达、Alphabet和AMD等知名人工智能股票，为投资组合提供多样化保障。
长期表现与投资价值
虽然该基金也从2021年的高点有所回调，但自2014年成立以来实现了12%的年化回报率，长期表现优于标普500指数。与ARKK类似，投资者需准备应对技术股波动，但长期持有可能获得丰厚回报。
投资策略建议
对于希望通过ETF参与人工智能革命的投资者，这两只基金提供了不同的侧重点：
- ARKK 更适合希望广泛布局颠覆性创新技术的投资者
- ARKQ 则更专注于自动化和机器人技术这一AI应用核心领域
投资者可以考虑将两只基金组合配置，实现人工智能领域的全方位布局。无论选择哪只基金，都应秉持长期投资理念，耐心等待技术成熟和市场认可带来的回报。
常见问题
问：这两只ETF适合哪些类型的投资者？
答：适合认可人工智能长期发展潜力、能承受较高波动风险且投资期限较长的投资者。不适合追求稳定收益或短期投资的保守型投资者。
问：投资这些ETF需要特别注意哪些风险？
答：主要风险包括科技股估值波动、行业政策变化、技术发展不及预期以及集中度风险。投资者应定期评估自身风险承受能力。
问：如何配置这两只ETF在我的投资组合中？
答：建议作为成长型资产部分配置，比例取决于个人风险偏好。一般不建议超过股票投资部分的20%，以实现投资组合的均衡发展。
问：这两只ETF与直接购买AI股票相比有什么优势？
答：ETF提供了一篮子股票的投资方式，分散了个股风险，同时由专业团队管理，省去了个人研究选股的时间和精力成本。
问：投资这些ETF需要考虑哪些费用因素？
答：需关注管理费率、交易佣金和跟踪误差等成本。方舟投资的ETF采用主动管理策略，费率通常高于被动指数基金，但可能通过超额收益弥补。